Come diversificare il proprio capitale nel trading automatico

Quando si parla di trading automatico, spesso si pensa subito a rendimenti, performance e profitti. Tuttavia, il vero cuore di un portafoglio solido non è la ricerca del sistema più performante, ma la diversificazione. È ciò che permette al capitale di crescere in modo equilibrato, senza subire scossoni anche nei periodi più difficili.

Diversificare significa distribuire il proprio capitale su più algoritmi che lavorano in modi diversi. Questo approccio permette di non dipendere mai da un solo bot: se attraversa un momento negativo, gli altri possono compensare.

Va detto chiaramente: la diversificazione inizia ad avere un impatto serio quando il capitale investito supera 5.000–10.000€. Con capitali troppo piccoli, il rischio è di spezzettare troppo la liquidità e ottenere l’effetto opposto.

Un primo concetto molto importante in materia di diversificazione da tenere in mente è quello della correlazione. Due asset finanziari si dicono correlati quando ad un movimento del primo, in una determinata direzione (rialzo, ribasso o lateralizzazione), corrisponde un movimento del secondo nella medesima direzione. La correlazione può avere differenti sfumature, da forte, quando i due asset sono correlati per ogni singolo movimento, a debole quando solo il trend principale risulta correlato. Un altro aspetto da comprendere e da padroneggiare nella costruzione di un portafoglio di bot di trading automatico è quello dell’esposizione. Possiamo definire l’esposizione come la quota o la parte del capitale che viene impegnato in una posizione.

Quando si diversifica la propria attività di trading automatico, l’obiettivo sarà quello di “spalmare” il rischio operando con bot di trading che operano su asset che hanno una correlazione inversa al fine di avere un meccanismo di copertura. In questo modo si potrà ridurre la volatilità del proprio portafoglio frazionando la propria esposizione su mercati che tendono a muoversi in direzioni opposte. Alcuni bot di trading diversificano la loro operatività su più asset individuando la forza delle correlazioni dirette e inverse. In assenza di questa funzione bisognerà monitorare la forza delle correlazioni regolarmente e far operare i propri trading system di conseguenza. Come vediamo nella tabella di sotto, quando il livello è tra 50 e 100 allora avremo una correlazione diretta tra gli asset (tenderanno a muoversi nella stessa direzione). Quando il livello di correlazione si trova tra -50 e -100 allora avremo una correlazione inversa, dove gli asset tenderanno a muoversi in direzioni opposte.

Ogni trading system è costruito per dare il meglio in condizioni specifiche. Alcuni funzionano quando il mercato è direzionale, altri prosperano in lateralità, mentre altri ancora lavorano bene in presenza di alta volatilità.

Ed è proprio per questo che la diversificazione è fondamentale: nessuna strategia funziona sempre.

Quando combini più sistemi:

• hai sempre un bot che si adatta al mercato del momento,
• riduci i drawdown,
• ottieni una curva più stabile,
• controlli meglio il rischio.

L’obiettivo non è “guadagnare di più possibile”, ma “guadagnare in modo costante e prevedibile”.

La diversificazione può essere costruita su più livelli. Ecco i principali.

1) Diversificazione per asset class

Ogni asset ha comportamenti diversi:

• Forex → ideale come base, bassa volatilità.
• Materie prime → movimenti ciclici e stagionali.
• Indici → più volatilità ma diversificazione interna.
• Azioni → enormi possibilità, volatilità variabile.
• Criptovalute → massima volatilità, massima prudenza.

2) Diversificazione per settore

All’interno di ogni asset, si può diversificare ancora:

• Forex: major, minor, esotiche.
• Materie prime: dure (oro, petrolio) e leggere (caffè, cacao).
• Azioni: suddivise per settore GICS.
• Cripto: L1, DeFi, NFT, metaverso, utility token.

3) Diversificazione per strategia

Le principali sono:

• trend following,
• mean reversion,
• breakout,
• scalping,
• griglia.

Ogni strategia reagisce diversamente ai cambiamenti del mercato.

4) Diversificazione per timeframe

Bot costruiti su timeframe diversi rispondono a segnali diversi. Un bot H1 è più sensibile, uno H4 è più stabile.

Unire timeframe diversi evita che il portafoglio “respiri” tutti nello stesso modo.

Finalmente passiamo alla parte più utile: gli esempi.

Il Gold è uno dei mercati più popolari e molti utenti vogliono diversificare solo all’interno di questo asset. È possibile? Assolutamente sì, a patto di cambiare strategia, logica e timeframe.

Esempio di scarsa diversificazione su Gold

• usare due bot a griglia,
• usare due bot intraday quasi identici,
• usare bot con la stessa logica operativa.

Esempi corretto

1) Gold Miner + Gold Breaker

Questa è una combinazione molto efficace:

• Gold Miner → ottimo per lo scalping con stop loss e take profit fissi (chiude le operazioni in massimo 1 minuto)
• Gold Breaker → opera sulle rotture in h1 , quindi dà il meglio in volatilità.

Quando uno soffre, l’altro spesso recupera.

Trovi maggiori informazioni su questi due trading system all’interno della nostra guida sui migliori bot di trading sul Gold.

2) Dark Nebula (grid) + Gold Miner

Facciamo un altro esempio con un bot a griglia che opera sul forex su EUR/USD e GBP/USD e con Gold Miner, che invece fa scalping. In questo modo abbiamo due bot che operano con due strategie completamente diverse.

Vantaggi :

1. Diversificazione su asset diversi

2. Diversificazione sulla gestione del rischio della strategia (hanno due strategie differenti)

3. Diversificazione di timeframe

Questa è una realtà che spesso viene ignorata: un portafoglio diversificato non è quello che fa il massimo profitto, ma quello che mantiene i risultati più costanti nel tempo.

Può capitare che:

• un bot sia in perdita,
• gli altri due siano in profitto.

Il risultato finale? Mese positivo.

Lo stesso vale su base annuale: se due bot coprono quello che va male, il portafoglio continua a crescere.

Persino Bill Gates ha diversificato il suo patrimonio vendendo parte delle sue azioni Microsoft. Non perché non credesse più nell’azienda, ma perché possedere un solo asset aumenta il rischio, anche quando si tratta di un colosso.

La diversificazione è il lavoro più oneroso, in termini di studio e di tempo, che un trader algoritmico deve affrontare. Un primo approccio sarà quello di diversificare solo sui livelli più generici proposti in questo articolo (diversificazione delle asset class e segmenti al loro interno); costruita una base di diversificazione sui mercati, introdurremo progressivamente livelli di diversificazione più specifici di tipo operativo (strategia, time frame e parametri). Ricordate sempre che la diversificazione è una componente fondamentale per un trading algoritmico di successo e sostenibile nel lungo termine.