Oro ai massimi e NFP a rischio: analisi mercati – settimana del 15 ottobre 2025

Settimana densa di eventi sui mercati finanziari: oro ai massimi storici, shutdown del governo USA e attesa per i dati sui Nonfarm Payrolls (NFP).
L’incertezza politica americana, unita alla cautela della Federal Reserve, sta creando un mix complesso che influenza sia i mercati azionari che valutari.

Il metallo giallo vola verso nuovi record, il Bitcoin cerca di stabilizzarsi dopo il recente crollo, mentre il dollaro resta sotto pressione in un contesto di politica monetaria più morbida.

Dal 1° ottobre 2025 gli Stati Uniti sono in pieno shutdown governativo a causa del mancato accordo sul bilancio federale.

Secondo le stime del Tesoro, questa paralisi costa all’economia americana oltre 15 miliardi di dollari al giorno.

Oltre 900.000 lavoratori federali sono stati messi in congedo, e diversi uffici governativi restano chiusi o operano senza fondi.

L’impatto principale per i mercati?

La possibile sospensione o ritardo dei dati macro, incluso il rapporto mensile sull’occupazione (NFP), fondamentale per la politica monetaria della Fed.

Questa “black box” informativa rende il lavoro della banca centrale molto più difficile, aumentando la volatilità nei mercati valutari e obbligazionari.

Il prezzo dell’oro ha superato nuovi massimi storici, sostenuto dalla ricerca di sicurezza e dal calo della fiducia nel dollaro.

Gli investitori stanno coprendo il rischio politico con acquisti record di oro fisico e ETF legati ai metalli preziosi.

Tra i fattori chiave:

• timori per lo shutdown USA e il rallentamento economico globale; 
• aspettative di tagli dei tassi da parte della Fed;
  

Durante le scorse analisi avevamo segnalato un livello di supporto a 3960, che è stato rispettato. Non avevamo invece indicato livelli di resistenza. Riteniamo che il prossimo livello di supporto possa trovarsi in area 4060, in corrispondenza del retest del precedente massimo.

Il presidente Jerome Powell, nel suo discorso del 14 ottobre 2025, ha ribadito che la Fed procederà “meeting by meeting”, seguendo i dati economici.
Ha confermato una visione prudente, riconoscendo un rallentamento dell’occupazione e l’effetto negativo dello shutdown.

Il governatore Stephen Miran ha aggiunto che due ulteriori tagli dei tassi entro fine anno sono “realistici”, prevedendo un ritorno dell’inflazione verso il 2% nei prossimi 18 mesi.

Tutto questo mantiene viva la prospettiva di una politica monetaria accomodante, con implicazioni rialziste per oro e criptovalute, e ribassiste per il dollaro.

Durante questo periodo di incertezza, Dark Nebula continua a dimostrarsi un ottimo bot. Ricordiamo che ha chiuso il mese di settembre con un profitto del 13%.

Nonostante le tensioni commerciali, il Segretario al Tesoro Scott Bessent ha dichiarato che “le linee di comunicazione con la Cina restano aperte a livelli molto alti”.

Tuttavia, non ci sono ancora incontri ufficiali tra le due delegazioni, e i dazi restano in vigore.

Il mercato percepisce la situazione come “gestibile”, ma la mancanza di progressi reali limita la fiducia di lungo periodo.
Finché non ci saranno segnali concreti, la volatilità sulle valute asiatiche e sulle materie prime resterà elevata.

Dopo il forte crollo del mercato crypto del 10–11 ottobre, Binance ha annunciato il piano “Together Initiative”:

• 300 milioni di dollari in USDC per compensare gli utenti colpiti da liquidazioni forzate; 
• 100 milioni in prestiti a basso interesse per partner istituzionali e fornitori di liquidità.

Si tratta di un gesto senza precedenti nel settore, pensato per ripristinare fiducia e ridurre lo stress sistemico dopo il sell-off.

Nonostante la mossa positiva, il mercato resta fragile: la volatilità rimane elevata e gli investitori sono ancora cauti verso gli exchange centralizzati.

All’interno del nostro sito abbiamo pubblicato un nuovo bot, Happy Bitcoin, che lavora sul CFD di Bitcoin, una soluzione più sicura rispetto alla detenzione della criptovaluta reale.

In settimane come questa, la priorità è preservare il capitale e non anticipare i dati macro più importanti.

Ecco il nostro piano operativo:

1. Rischio basso fino alla pubblicazione (o conferma) dei dati NFP. 
2. Stop ben definiti su tutti i bot  e gestione dinamica delle posizioni.

Se i dati NFP di ottobre 2025 dovessero risultare inferiori alle aspettative, potremmo assistere ai seguenti scenari:

• Mercati: possibile rafforzamento del dollaro e conseguente calo delle quotazioni dell’oro, che si trova attualmente vicino ai massimi storici.
• Forex: le coppie principali come EUR/USD e GBP/USD potrebbero subire ritracciamenti tecnici.

Per quanto riguarda EUR/USD, in passato avevamo evidenziato un’area chiave in zona 1.1550, che è stata confermata da una chiusura daily al di sopra di quel livello dopo un test significativo.

Se gli NFP dovessero deludere le aspettative, la coppia potrebbe spingersi nuovamente verso area 1.175, livello che rappresenterebbe una resistenza tecnica di rilievo nel breve periodo.

Se i dati NFP di ottobre 2025 dovessero risultare più solidi del previsto, potremmo assistere a un ritorno di forza del dollaro statunitense, che nelle ultime settimane ha mostrato alcuni segnali di debolezza.

1. Mercati: in questo contesto, potremmo osservare un rafforzamento del dollaro USA
2. Possibile correzione dell’oro dai massimi storici
3. potenziale ritracciamento del mercato crypto, che tende a beneficiare di condizioni monetarie più accomodanti.

Rischio: l’evento potrebbe generare elevata volatilità intraday, con la possibilità di ampiezza dei gap d’apertura nelle sessioni successive alla pubblicazione dei dati.

Per quanto riguarda EUR/USD, il cambio potrebbe tornare a testare l’area di 1.1400, livello tecnico rilevante dove in passato è rimasto un gap di mercato ancora non completamente colmato. Tale zona potrebbe rappresentare un punto di osservazione importante per gli operatori nel breve termine.

Tra shutdown, oro ai massimi e possibile rinvio degli NFP, i mercati vivono una fase di incertezza senza precedenti.
La chiave sarà la gestione del rischio e la disciplina operativa.

AmicoBot manterrà una postura difensiva, adattando i settaggi dei bot e aggiornando in tempo reale i membri del canale Telegram  in caso di cambiamenti all’interno dei nostri conti

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